Инфраструктурные облигации

Положением Банка России от 19 декабря 2019 года № 706-П «О стандартах эмиссии ценных бумаг» был введен институт облигаций с использованием денежных средств, полученных от их размещения на цели, связанные с финансированием проекта по созданию и (или) реконструкции имущества (недвижимого имущества или недвижимого имущества и движимого имущества, технологически связанных между собой) («инфраструктурные облигации»).

Положением Банка России № 706-П установлены общие требования к инфраструктурным облигациям в части подготовки решения об их выпуске, в частности:

  • использование всех денежных средств, полученных от размещения облигаций, на цели, связанные с финансированием и (или) рефинансированием проекта по созданию и (или) реконструкции имущества (недвижимого имущества или недвижимого имущества и движимого имущества, технологически связанных между собой), которое в соответствии со статьей 4 Федерального закона от 21 июля 2005 года N 115-ФЗ «О концессионных соглашениях» может являться объектом концессионного соглашения или в соответствии со статьей 7 Федерального закона от 13 июля 2015 года N 224-ФЗ «О государственно-частном партнерстве, муниципально-частном партнерстве в Российской Федерации и внесении изменений в отдельные законодательные акты Российской Федерации» может являться объектом соглашения о государственно-частном партнерстве или соглашения о муниципально-частном партнерстве;
  • описание проекта, для финансирования и (или) рефинансирования которого будут использоваться денежные средства, полученные от размещения облигаций, с указанием планируемого срока реализации проекта и прогнозируемого объема его финансирования и (или) рефинансирования.

Одной из новаций для инфраструктурных облигаций является то, что в качестве последствий невыполнения эмитентом условия о целевом использовании денежных средств, полученных от размещения облигаций, решение о выпуске может содержать либо право владельцев таких облигаций требовать досрочного погашения принадлежащих им облигаций, либо указание на то, что такое право владельцам облигаций не предоставляется, а также иные последствия нецелевого использования денежных средств, полученных от размещения облигаций (в том числе право владельцев облигаций требовать приобретения эмитентом принадлежащих им облигаций, условие об увеличении размера дохода по облигациям, в том числе размера процента (купона), включая порядок изменения размера процента (купона), указываемые эмитентом по своему решению.

Контакты
photo

Начальник Управления рынков ценных бумаг

Андрей Крылов

+7 (495) 980-98-74 (140)

info@nfa.ru
Продолжая использовать наш сайт, вы даете согласие на обработку файлов Cookies, других пользовательских и технических данных, в соответствии с нашей Политикой в отношении обработки персональных данных Прочитать.